Modélisation du stress testing du risque de crédit: Portefeuille de prêts aux particuliers - Couverture souple

SAISSI HASSANI, Samir

 
9786131530135: Modélisation du stress testing du risque de crédit: Portefeuille de prêts aux particuliers
Couverture souple
ISBN 10 : 6131530130 ISBN 13 : 9786131530135
Editeur : Editions universitaires europeennes, 2010

Synopsis

L'objectif de cette étude est de construire un modèle de stress testing appliqué au risque de crédit d'un portefeuille de prêts aux particuliers. La modélisation du risque de crédit des prêts aux particuliers n'est pas un cas particulier des modèles du risque de crédit pour les entreprises. Le problème de ce genre de portefeuille est la présence importante d'une composante du risque spécifique par rapport au risque systématique. Nous développerons notre modèle à la base de Wilson (1997a, b), de sorte à capter la composante spécifique par des variables idiosyncratiques des prêts et des individus eux-mêmes. D'autre part, la composante systématique est captée par des facteurs macroéconomiques pertinents. Pour ce faire, nous ferons appel aux fonctions de survie de Cox (1975) et Shumway (2001). Nous explorerons également l'initiative fondatrice de Gouréroux et al. (2006) pour modéliser le taux de recouvrement. Des simulations Monte Carlo nous permettront d'évaluer les prédictions des pertes, aussi bien dans le cas de l'exploitation normale de notre institution financière qu'en cas de crises économiques hypothétiques. Notre échantillon provient d'une banque canadienne de la place.

Les informations fournies dans la section « Synopsis » peuvent faire référence à une autre édition de ce titre.

Présentation de l'éditeur

L'objectif de cette étude est de construire un modèle de stress testing appliqué au risque de crédit d'un portefeuille de prêts aux particuliers. La modélisation du risque de crédit des prêts aux particuliers n'est pas un cas particulier des modèles du risque de crédit pour les entreprises. Le problème de ce genre de portefeuille est la présence importante d'une composante du risque spécifique par rapport au risque systématique. Nous développerons notre modèle à la base de Wilson (1997a, b), de sorte à capter la composante spécifique par des variables idiosyncratiques des prêts et des individus eux-mêmes. D'autre part, la composante systématique est captée par des facteurs macroéconomiques pertinents. Pour ce faire, nous ferons appel aux fonctions de survie de Cox (1975) et Shumway (2001). Nous explorerons également l'initiative fondatrice de Gouréroux et al. (2006) pour modéliser le taux de recouvrement. Des simulations Monte Carlo nous permettront d'évaluer les prédictions des pertes, aussi bien dans le cas de l'exploitation normale de notre institution financière qu'en cas de crises économiques hypothétiques. Notre échantillon provient d'une banque canadienne de la place.

Biographie de l'auteur

Samir Saissi Hassani, M.Sc. en économie financière appliquée à HEC Montréal, formation de base ingénieur de l'École Centrale de Marseille, plus de quinze années dans la gestion des entreprises industrielles multinationales, actuellement candidat au Ph.D en administration (finance) à HEC Montréal.

Les informations fournies dans la section « A propos du livre » peuvent faire référence à une autre édition de ce titre.

Éditeur
Editions universitaires europeennes
Date d'édition
2010
Langue
français
ISBN 10 
6131530130
ISBN 13 
9786131530135
Reliure
Broché
Nombre de pages
76
Coordonnées du fabricant
non disponible
Personne responsable
HACHETTE LIVRE SA
https://www.hachette.fr/

1 AVENUE GUTENBERG
MAUREPAS CEDEX
78319
France