Econometric Forecasting Models for Short Term Natural Rubber Prices

Langue : anglais

Edité par LAP LAMBERT Academic Publishing Sep 2011, 2011

3846515469 / 9783846515464

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This item is printed on demand - it takes 3-4 days longer - Neuware -This study presents a number of short-term ex-post forecasts of single equation model, Multivariate Autoregressive Moving Average (MARMA) model, simultaneous supply-demand and price system equation model, and Autoregressive Integrated Moving Average (ARIMA) model, and ARCH-type models of natural rubber (NR) SMR20 (Standard Malaysia Rubber of grade 20) prices in the world NR market. The ARCH-type models (Autoregressive Conditional Heteroskedasticity) used include the GARCH (1,1) (Generalized ARCH) model, EGARCH (1,1) (The Exponential GARCH) model, PARCH (1,1) (The Power ARCH) and CGARCH (1,1) (The Component GARCH) model. The models were utilized using monthly data from January 1990 to December 2008 as estimation period, providing a total of 228 observations and data was used as an ex-post forecasts. The results revealed that the forecasting performance of the simultaneous supply-demand and price system equation model was more efficient than single equation model, MARMA model and ARIMA model, and ARCH-type models for ex-post forecast in estimating the price of SMR20 in the next 6 months or so. 236 pp. Englisch.

N° de réf. du vendeur 9783846515464

Titre
Econometric Forecasting Models for Short Term Natural Rubber Prices
Auteur
Aye Aye Khin
Éditeur
LAP LAMBERT Academic Publishing Sep 2011
Année de publication
2011
État de l'article
Neu
Reliure
Taschenbuch
Langue
anglais
ISBN à 10 chiffres
3846515469
ISBN à 13 chiffres
9783846515464
Poids de l'article
369 grammes
Dimensions
220x150x15 mm

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