Aspects of Term Structure Modelling: Implementation and Default Risk,

Langue : anglais

Edité par Verlag Dr. Kovac, Hamburg, 2001

3830004362 / 9783830004363

  • Éd. originale
  • Livre broché
  • Neuf
Afficher toutes les informations

Vendeur : Verlag Dr. Kovac GmbH, Hamburg, AllemagneVerlag Dr. Kovac GmbH

Vendeur avec une évaluation de 5 étoiles

Vendeur AbeBooks depuis 24 janvier 2011

Livre broché

Etat: Neuf

EUR 49,95

EUR 17,60 expédition 
Expédition depuis Allemagne vers Etats-Unis

Quantité disponible : 5 disponibles

Ajouter au panier
Retours gratuits sous 30 jours

A propos de cet article

Finanzmanagement, Band 4 99 pages. Aus modernen Finanzmärkten sind Derivate nicht mehr wegzudenken. Mathematische Modelle sind zu ihrer Bewertung und für eine quantitative Risikoanalyse unverzichtbar. Dies trifft sowohl für Aktien- als auch Anleihen- und Zinsmärkte zu. Dieses Buch behandelt verschiedene Aspekte der Zinsstrukturmodellierung im Hinblick auf die Bewertung der Zinsderivate. Die Kalibrierung eines jeden Finanzmarktmodells an Daten über liquide gehandelte Derivate spielt eine wichtige Rolle für dessen praktische Anwendbarkeit, da erst dies die relative Bewertung exotischer Derivate ermà glicht. Der erste Teil des Buches betrachtet eine Erweiterung des klassischen Zinsmodells von Cox, Ingersoll und Ross zu zeitabhängigen Volatilitätsparametern. Dies ermà glicht eine Kalibrierung des Modells anhand von Preisen für Zinscaps und erhält gleichzeitig die Vorzüge des ursprünglichen Modells. Der Kalibrierungsvorgang wird anhand eines konkreten Beispiels illustriert. Der zweite Teil des Buches untersucht den Einfluss von Ausfallrisiken auf die Bewertung von Zinsderivaten. Dabei wird in neuartiger Weise die Technik der Libor Marktmodelle mit dem Intensitätsansatz zur Erzeugung von Kreditereignissen verbunden. Die Auswirkungen des Ausfallrisikos lassen sich durch Zinsoptionen darstellen. Neben den Ausfallcharakteristika der beteiligten Agenten spielen deshalb sowohl die Struktur als auch die Volatilität der Zinskurve bei der Bewertung eine wichtige Rolle. Die Anwendungen umfassen sowohl Zinstermingeschäfte als auch Zinsswaps. In einem Anhang wird die mathematische Struktur von Intensitätsmodellen zur Beschreibung von Ausfallrisiken technisch exakt behandelt, besonderes Augenmerk gilt dabei der Modellierung des Informationsflusses in der zugrundeliegenden Ãkonomie.…

N° de réf. du vendeur x0436

Détails bibliographiques

Titre
Aspects of Term Structure Modelling: Implementation and Default Risk,
Auteur
Lutz Schlà gl
Éditeur
Verlag Dr. Kovac, Hamburg
Année de publication
2001
État de l'article
neu
Reliure
Softcover
Langue
anglais
ISBN à 10 chiffres
3830004362
ISBN à 13 chiffres
9783830004363
Édition
1. Auflage.

Verlag Dr. Kovac GmbH

Hamburg, Allemagne

Vendeur avec une évaluation de 5 étoiles

Vendeur AbeBooks depuis 24 janvier 2011

Frais d'expédition de Allemagne vers Etats-Unis

Article16 à 35 jours ouvrés7 à 14 jours ouvrés
Premier articleEUR 17,60EUR 34,35
Les délais de livraison sont fixés par les vendeurs et varient en fonction du transporteur et du lieu. Les commandes transitant par les douanes peuvent être retardées et les acheteurs sont responsables de tous les droits ou frais associés. Les vendeurs peuvent vous contacter au sujet de frais supplémentaires afin de couvrir toute augmentation des coûts d'expédition de vos articles.

Modes de paiement

  • Visa
  • Mastercard
  • American Express
  • Carte Bleue
  • Apple Pay
  • Google Pay

Description de la boutique

Der Wissenschaftsverlag Dr. Kovač wurde 1982 gegründet und ist ein Fachverlag für wissenschaftliche Literatur. Seit mehr als 40 Jahren verlegen Wissenschaftler/innen aus unterschiedlichsten Fachbereichen bei uns. Das Gros der mehr als 12.400 Forscher/innen, die wir verlegen, stammt von Universitäten im deutschsprachigen Raum.

Profil professionnel du vendeur

Verlag Dr. Kovac GmbH

Leverkusenstr. 13
Hamburg, Allemagne 22761